Assegurança d’Exportació i de Crèdit Cobertura per a Empreses Exportadores
CESCE, Euler Hermes, Coface, Atradius: risc comercial i polític per a exportadors catalans. IgeraCorreduries IA respon les consultes dels teus clients citant la Llei 8/2014 CESCE i les condicions de la pòlissa global.
CESCE
ECA pública espanyola
180d
mora perllongada risc politic
85–95%
cobertura pèrdua neta
0,1–0,5%
prima s/export facturat
Llei 8/2014
CESCE regulació
L/C
crèdit documentari irrevocable
Risc comercial vs risc polític: la distincció fonamental
L’assegurança de crèdit a l’exportació cobreix dos tipus de riscos molt diferenciats que el corredor especialitzat ha de saber explicar al client exportador.
Risc comercial: insolvència i mora
El risc comercial cobreix la insolvència del comprador estranger (concurs de creditors o equivalent en el seu país) i la mora perllongada (habitualment 180 dies des del venciment en exportació, davant els 90 habituals en operacions domèstiques). L'assegurador gestiona la recuperació al país del deutor via advocats locals.
Risc polític: factors de país
El risc polític cobreix situacions que impedeixen el cobrament per raons alienes al comprador: guerra, revolució o cop d'estat al país del comprador; mesures governamentals que impedeixen la transferència de divises; expropiació de béns del comprador; i resolució unilateral de contractes per ens públics (sector públic).
CESCE: ECA pública espanyola (Llei 8/2014)
CESCE gestiona per compte de l'Estat les pòlisses de risc polític per a exportació a llarg termini (més de 2 anys) i les garanties FIEM i FIEX. Per a operacions a curt termini i risc comercial, CESCE opera al mercat privat competint amb Euler Hermes (Allianz), Coface i Atradius. CESCE publica anualment el ranking de risc per país.
Pòlissa global (whole turnover)
La pòlissa global cobreix tota la cartera d'exportació de l'empresa automàticament, amb limits de crèdit pre-aprovats per a cada comprador. La prima es calcula sobre la facturació exportada real. Millora el ràting bancari per a finançament de circulant i simplifica la gestió administrativa (un sol contracte per a tots els compradors).
Principals asseguradors de crèdit a l’exportació
El corredor especialitzat en crèdit ha de coneixer els principals operadors i les seves fortaleses per orientar el client exportador al producte més adequat.
| Assegurador | Tipus | Fortalesa | Risc politic llarg termini |
|---|---|---|---|
| CESCE | Pública (Llei 8/2014) | Garantia de l'Estat espanyol | Sí (per compte de l'Estat) |
| Euler Hermes (Allianz) | Privada | Lider mundial, cobertura global | Limitada |
| Coface | Privada | Fortalesa en mercats emergents | Limitada |
| Atradius | Privada | Solucions per a pimes exportadores | Limitada |
Prevenció del risc: eines complementari a l’assegurança
L’assegurança de crèdit no substitueix la gestió prudent del risc exportador. El corredor ha d’assessorar sobre la combinació òptima d’instruments.
Investigació comercial del comprador
Abans de concedir crèdit, cal investigar la solvència del comprador estranger: informe INFORMA, Dun & Bradstreet, registres mercantils locals del país. L'assegurador (CESCE, Euler Hermes, Coface o Atradius) pot proporcionar informació sobre la solvència del comprador com a part del servei de gestió del límit de crèdit.
Crèdit documentari irrevocable (L/C)
El crèdit documentari irrevocable (Letter of Credit) és el mitjà de pagament que més protegeix l'exportador: el banc del comprador garanteix el pagament independent de la solvència del comprador. Adequat per a operacions amb compradors poc coneguts o en països de risc elevat.
Limits de crèdit interns per client i país
Establir límits de crèdit interns (independents dels de l'assegurador) per país i per client permet al departament de risc de l'exportador controlar l'exposició total. La classificació de risc per país de CESCE (publicada anualment) és una referència excel·lent per a la calibració dels límits.
Coassegurança: el risc compartit com a incentiu
La coassegurança (franquícia a càrrec de l'exportador, habitualment del 5%–15%) no és una limitació sinó un mecanisme d'incentiu: obliga l'exportador a gestionar prudentment el crèdit ja que sempre suporta una part de la pèrdua. El corredor ha d'explicar-ho com un element positiu del disseny del producte.
Respon les consultes de crèdit exportador citant la Llei 8/2014 i els condicionats CESCE
IgeraCorreduries IA indexa les condicions generals de les pòlisses de CESCE, Euler Hermes, Coface i Atradius per respondre les preguntes dels teus clients exportadors en segons, amb cita exacta de clàusula i normativa.
Starter €99/mes · Professional €199/mes · Enterprise €399/mes
Preguntes freqüents sobre assegurança d’exportació i de crèdit
Les consultes que més reben els corredors especialitzats en crèdit i comerç exterior.